Minéraux critiques: rivalité USA-Chine

La lutte mondiale pour les minéraux critiques est entrée dans une nouvelle phase début 2026. Les États-Unis et leurs alliés lancent une contre-offensive face à la domination chinoise sur les terres rares. Pékin contrôle 90% du raffinage et 94% de la production d'aimants, créant des risques pour les véhicules électriques, les éoliennes, la défense et l'IA.

En février 2026, les États-Unis ont dévoilé le Projet Vault (réserve de 10 milliards de dollars) et FORGE (coalition de 54 pays). L'UE accélère sa loi sur les matières premières critiques (CRMA) avec des objectifs contraignants pour 2030. La question est de savoir si cela peut briser l'avance de la Chine d'ici 12 à 18 mois.

Monopole chinois et contrôles à l'exportation

La domination chinoise est le fruit d'une stratégie de plusieurs décennies. La Chine extrait 70% des terres rares, mais contrôle 90% du raffinage et 94% de la production d'aimants. En octobre 2025, Pékin a imposé des contrôles à l'exportation qui ont réduit les approbations pour les entreprises européennes à moins de 25%. Les prix ont grimpé jusqu'à six fois. Le régime de contrôle des exportations de 2025 a révélé des vulnérabilités : 80% des entreprises européennes dépendent de la Chine.

Projet Vault : une réserve de 10 milliards de dollars

Le Projet Vault (2 février 2026) est un partenariat public-privé avec Clarios, GE Vernova, Western Digital et Boeing. Il crée une réserve stratégique. Les critiques notent que les États-Unis ne disposent d'aucune séparation commerciale des terres rares lourdes. Sans infrastructure de traitement, cela reste un entrepôt de matériaux dépendants.

FORGE : une coalition de 54 pays

Le 4 février 2026, les responsables américains ont lancé FORGE, successeur du MSP. Il mobilise 30 milliards de dollars, dont le Projet Vault. Les États-Unis ont signé 21 accords bilatéraux en cinq mois. FORGE utilise des prix planchers de référence via des tarifs pour lutter contre le dumping chinois. La Corée du Sud assume la présidence. La coalition FORGE des minéraux critiques couvre les deux tiers de l'économie mondiale.

La loi européenne sur les matières premières critiques

L'UE accélère la CRMA (depuis mai 2024). Objectifs : 10% d'extraction, 40% de transformation, 25% de recyclage d'ici 2030. La Commission alloue 3 milliards d'euros via ReSourceEU. Vulcan Energy reçoit 250 millions d'euros pour le lithium allemand. Les restrictions à l'exportation sur les aimants et l'aluminium ont débuté en 2026 ; les matériaux de batterie vers les pays non-OCDE seront interdits à partir de septembre 2026. L'UE a 15 accords de partenariat.

Le friend-shoring peut-il briser l'emprise de la Chine ?

Le friend-shoring construit des chaînes diversifiées entre alliés. Une analyse prévient que les alternatives coûtent 20 à 30 ans, alors que la fenêtre est de 12 à 18 mois. Les avantages de la Chine : plus de 120 milliards de dollars d'exploitation minière outre-mer, des contrôles extraterritoriaux et des règles limitant les matériaux chinois dans les aimants étrangers. La stratégie de friend-shoring pour les minéraux critiques fait face à des obstacles considérables.

Points de vue d'experts

Griffith Asia Institute : 'La domination chinoise est une stratégie de plusieurs décennies. De nouvelles mines uniquement échoueront sans investissements dans la séparation et les aimants.'

Atlantic Council : 'FORGE passe à un leadership d'État via les marchés. Le levier bilatéral doit mener à une coordination plurilatérale.'

FAQ : Minéraux critiques

Que sont les minéraux critiques ?
Ressources sans substituts, essentielles pour la technologie, avec des producteurs limités.

Pourquoi la Chine domine-t-elle ?
Investissements étatiques de plusieurs décennies dans la transformation et une chaîne intégrée : ~90% du raffinage, ~94% des aimants.

Qu'est-ce que le Projet Vault ?
Réserve de 10 milliards de dollars pour protéger les fabricants contre les chocs d'approvisionnement.

Qu'est-ce que FORGE ?
Coalition de 54 pays, 30 milliards de dollars, prix planchers de référence pour lutter contre le dumping chinois.

L'Occident peut-il briser le monopole ?
Experts divisés. L'avance de la Chine est grande, fenêtre de 12 à 18 mois.

Conclusion

Février 2026 a été un tournant. Le Projet Vault, FORGE et la CRMA sont la réponse occidentale la plus forte. L'écart entre ambition et capacité est grand. Les 12 à 18 prochains mois détermineront si le friend-shoring peut briser le monopole chinois. Le succès nécessite des investissements dans la transformation, les permis et la volonté politique.

Sources

• U.S. Export-Import Bank, Annonce du Projet Vault, 2 fév. 2026
• U.S. Department of State, Communiqué de presse de la réunion ministérielle sur les minéraux critiques 2026
• Commission européenne, Plan d'action ReSourceEU, 2026
• Griffith Asia Institute, 'China's Rare Earth Processing Dominance,' 2026
• Atlantic Council, 'US Critical Minerals Policy Goes Collaborative with FORGE'