Une enquête majeure sur la fraude d'entreprise s'étend à plusieurs juridictions

Une enquête de haut niveau sur la fraude d'entreprise s'étend à plusieurs juridictions

Dans un développement significatif qui secoue le monde des affaires, une vaste enquête sur la fraude impliquant plusieurs entreprises multinationales s'est considérablement élargie. Les autorités se concentrent désormais intensément sur le traçage des actifs et les actions de répression. L'enquête, qui a commencé comme un contrôle de conformité de routine, a révélé selon les enquêteurs des "défaillances systémiques de gouvernance" au sein de plusieurs entreprises, conduisant à des efforts de répression internationaux coordonnés.

Le traçage des actifs au cœur de l'enquête

Selon des experts juridiques et des données récentes sur la répression, le traçage des actifs est devenu l'outil crucial dans les enquêtes modernes sur la fraude d'entreprise. "La capacité à suivre la piste de l'argent au-delà des frontières et à travers des structures d'entreprise complexes fait ou défait ces affaires," déclare Jeff Schenk, un ancien procureur adjoint qui a poursuivi des affaires de haut niveau, y compris celle de l'exécutive de Theranos Elizabeth Holmes. "Nous observons une collaboration sans précédent entre les juridictions lorsqu'il s'agit de geler et de récupérer des actifs illégaux."

Le guide International Fraud & Asset Tracing 2025 couvrant 23 juridictions, souligne comment les cadres juridiques ont évolué pour lutter contre la fraude transfrontalière. Un développement clé est la ratification par le Royaume-Uni de la Convention de La Haye de 2019, qui entrera en vigueur le 1er juillet 2025, fournissant un cadre pour l'exécution transfrontalière des jugements avec les États de l'UE.

Les défaillances de gouvernance sous les projecteurs

Les enquêteurs ont identifié des "lacunes structurelles de gouvernance" qui ont permis aux activités frauduleuses de prospérer. Celles-ci incluent des contrôles internes inadéquats, une surveillance faible des conseils d'administration et des structures de rémunération favorisant les profits à court terme par rapport au comportement éthique. "Ce que nous voyons, ce ne sont pas seulement de mauvais acteurs individuels, mais des systèmes qui ont échoué à prévenir ou à détecter les mauvaises conduites," note un haut fonctionnaire chargé de la répression souhaitant rester anonyme.

L'enquête a démontré comment des schémas sophistiqués exploitaient les failles de la gouvernance d'entreprise, les activités frauduleuses se poursuivant parfois pendant des années avant d'être découvertes. Cela rejoint les tendances identifiées dans le rapport Ashurst sur la criminalité d'entreprise pour 2026, qui souligne la corruption, la fraude fiscale et la fraude comme des priorités majeures de répression à l'échelle mondiale.

Le paysage de la répression évolue

Bien que la SEC, sous une nouvelle direction, ait vu le nombre d'actions de répression chuter à 313 affaires en 2025 - le plus bas en une décennie selon l'analyse de Paul Weiss - les autorités soulignent que la qualité prime désormais sur la quantité. "Nous nous concentrons sur des affaires de fraude substantielles avec des victimes claires et un impact financier significatif," explique un porte-parole de la SEC.

La coopération internationale s'est intensifiée, avec les autorités de Singapour mettant en œuvre une législation stricte contre les escroqueries, y compris la Protection from Scams Act 2025, tandis que les régulateurs de Hong Kong renforcent la surveillance des marchés d'introduction en bourse. Le programme américain Outbound Investment and Security Program (OISP) s'étend à la biotechnologie, aux technologies hypersoniques, à l'aérospatiale et à d'autres secteurs, avec des contrôles à l'exportation plus stricts sur les technologies avancées.

Les progrès technologiques dans les enquêtes

Les autorités utilisent de plus en plus la technologie dans leurs enquêtes. Des outils d'IA sont déployés pour analyser d'énormes volumes de données financières, identifier des modèles et accélérer les processus d'enquête. "L'ampleur et la complexité de la fraude d'entreprise moderne exigent des solutions technologiques avancées," déclare un expert en comptabilité médico-légale impliqué dans l'enquête. "Nous utilisons des algorithmes d'apprentissage automatique pour tracer les actifs à travers les transactions en crypto-monnaies et les entités offshore qui auraient été impossibles à suivre manuellement."

Le guide Chambers souligne spécifiquement les clarifications judiciaires concernant la fraude liée aux crypto-monnaies et le traçage des actifs, y compris l'affaire D'Aloia v Persons Unknown qui a analysé le traçage, le suivi et l'enrichissement injustifié dans les litiges liés aux crypto-monnaies.

Implications plus larges pour la gouvernance d'entreprise

Alors que l'enquête s'étend, les conseils d'administration révisent leurs cadres de gouvernance. "Il ne s'agit plus seulement de cocher des cases de conformité," affirme un consultant en gouvernance d'entreprise. "Les entreprises doivent construire des cultures d'intégrité avec une protection robuste des lanceurs d'alerte et une véritable responsabilisation aux plus hauts niveaux."

L'affaire a déjà déclenché des discussions sur des réformes réglementaires, certaines juridictions envisageant des exigences plus strictes pour la composition des conseils, l'indépendance des comités d'audit et la récupération des rémunérations des dirigeants. L'enquête continue de s'étendre, les autorités indiquant que davantage d'entreprises et d'individus pourraient être impliqués à mesure que le traçage des actifs révèle des liens supplémentaires.

Les experts juridiques prédisent que les résultats de cette enquête établiront d'importants précédents sur la manière dont les affaires de fraude d'entreprise sont traitées internationalement, en particulier en ce qui concerne la récupération des actifs et la coopération transfrontalière en matière de répression.